戶(hù)用崛起新時(shí)代
10月17日，國家電網(wǎng)新聞發(fā)言人張正陵在公開(kāi)場(chǎng)合透露的數據顯示，截至2017年6月底，我國分布式光伏并網(wǎng)用戶(hù)數為41.56萬(wàn)戶(hù)，較2016年底的20萬(wàn)戶(hù)翻番，累計并網(wǎng)容量1615萬(wàn)千瓦時(shí)，是2016年底的1.8倍。
無(wú)獨有偶，國家能源局新近發(fā)布的數據顯示，2017年1-9月，我國分布式光伏新增裝機15.30GW，同比增長(cháng)400%，在新增光伏裝機中占比35.58%。
隨著(zhù)產(chǎn)業(yè)政策重心向分布式傾斜，以戶(hù)用光伏為代表的分布式迸發(fā)出了驚人的潛力。
一個(gè)典型的，且很有說(shuō)服力的數據是，截至2017年7月底，浙江省光伏發(fā)電并網(wǎng)容量6.66GW，戶(hù)用光伏并網(wǎng)3.91GW，占比58.70%。戶(hù)用屋頂光伏并網(wǎng)戶(hù)數達到8.5萬(wàn)戶(hù)以上，位居全國之首。
“歸化”追本溯源
“世界光伏看中國，戶(hù)用光伏看江浙。”中國光伏發(fā)展重心“東移”和“致用”主導思想下，正在崛起的“浙江模式”成為中國光伏成功“歸化”的樣板。
不過(guò)，在業(yè)內人士看來(lái)，“浙江模式”創(chuàng )造的靚麗數據，只是反映了地方市場(chǎng)的火爆，不足以展示中國戶(hù)用市場(chǎng)的全貌，掩蓋市場(chǎng)上良莠不齊的天然缺陷。
事實(shí)上，作為產(chǎn)研、產(chǎn)用和產(chǎn)服融合的結晶，發(fā)展有多種商業(yè)模式，戶(hù)用光伏看上去更像是“歸化者”。
首先，戶(hù)用光伏是中國光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展路線(xiàn)由海外轉向國內，由大型地面電站向分布式傾斜開(kāi)辟出的一個(gè)新領(lǐng)域。
其次，海外商業(yè)模式為中國分布式興起和創(chuàng )新提供了寶貴的借鑒經(jīng)驗。
中外市場(chǎng)PK
站在“師夷長(cháng)技以制夷”的維度，站在世界光伏平行發(fā)展的理論高地上，探索和分析海外分布式發(fā)展商業(yè)模式，是中國分布式取長(cháng)補短的必修課。
一位在海外和國內市場(chǎng)摸爬滾打多年的資深行業(yè)人士，以切身的實(shí)踐經(jīng)歷系統性的講述了中外戶(hù)用市場(chǎng)的差距，從全產(chǎn)業(yè)鏈的角度深度透析了市場(chǎng)的發(fā)展趨勢和方向。
相對于海外市場(chǎng)，國內戶(hù)用市場(chǎng)起步比較晚，真正火起來(lái)是在2015年，而海外市場(chǎng)早在2008、2009年就已發(fā)展壯大起來(lái)。德國、荷蘭、澳大利業(yè)、英國、美國和日本等國，它們的商業(yè)模式相對成熟，也較為固化。
1、海外六大模式
該資深人士指出，海外戶(hù)用光伏市場(chǎng)主流的商業(yè)模式有設備租賃、屋頂租賃、團購、電銷(xiāo)、電商和分銷(xiāo)六大模式
設備租賃模式以美國的Solarcity為代表，服務(wù)商(SolarCity)是通過(guò)外部融資免費為客戶(hù)安裝和維護光伏屋頂電站，但是將其發(fā)電設備租賃給客戶(hù)來(lái)獲取租金收入、客戶(hù)獲得光伏電力使用權的商業(yè)模式。Solarcity的首席執行官是“鋼鐵俠”伊隆·馬斯克，戶(hù)用光伏是其繼特斯拉電動(dòng)汽車(chē)之后，進(jìn)軍清潔能源的另一張大牌。國內采取類(lèi)似模式的典型代表企業(yè)中民新光。
屋頂租賃模式以英國的ASHADEGREENR為代表，它的特點(diǎn)是以基金或集團融資來(lái)投資居民屋頂，資產(chǎn)包后續還可以在資本市場(chǎng)進(jìn)行出售來(lái)獲得更低成本的資金達到資產(chǎn)的流動(dòng)性和資本化，或者與用戶(hù)約定分成，幾年后所有權歸用戶(hù)的方式進(jìn)行。此模式和設備租賃模式最大特點(diǎn)是資產(chǎn)所有權歸投資方，國內正泰安能屬于這類(lèi)模式，由于屬于類(lèi)賣(mài)方信貸，所以需要有強大的主體進(jìn)行融資且后端需要有擔保來(lái)實(shí)現資產(chǎn)的流動(dòng)性。
團購模式以荷蘭的METDEDON為代表，該模式由政府主導宣傳，通過(guò)在線(xiàn)競標的方式來(lái)運行。比如說(shuō)有3000家在線(xiàn)競標，安裝商就可以邀請它的供應商去報價(jià)，最后擇優(yōu)達成意向。該模式目前國內尚無(wú)企業(yè)采用。
電銷(xiāo)模式以澳大利亞的EUROSOL為代表，澳大利亞地廣人稀的地理和人口分布特點(diǎn)，使得“地推”模式代價(jià)太高，而澳大利亞成熟的信用體系則給這一模式提供了可行性保障。
電商模式以荷蘭的ESTG為代表，由于荷蘭物流發(fā)達，運輸成本較低，倉儲便利，通過(guò)網(wǎng)上銷(xiāo)售可以快捷便利低成本的到達用戶(hù)端。這類(lèi)模式得益于歐洲人的消費習慣和動(dòng)手能力。
分銷(xiāo)模式在歐洲各國較為常見(jiàn)，代表企業(yè)為荷蘭的LIBRA，服務(wù)于固定的安裝商群體并提供專(zhuān)業(yè)的培訓，得益于歐洲傳統且成熟的進(jìn)口商、分銷(xiāo)商、安裝商的渠道模式。該模式目前國內主要以組建廠(chǎng)商為代表，如尚德益家、漢能戶(hù)用。
海外市場(chǎng)之所以起動(dòng)早，發(fā)展快，其原因主要在這三方面：一是國外電價(jià)遠高于國內;二是居民電價(jià)比工商業(yè)電價(jià)貴，投資回報遠超過(guò)工商業(yè)，國內則是二者價(jià)格倒掛;三是健全的信用體系催生了成熟的商業(yè)模式，比如類(lèi)賣(mài)方信貸，主要是資產(chǎn)持有者和房屋使用者不是同一個(gè)主體;比如類(lèi)買(mǎi)方信貸，由于個(gè)人征信體系較為完善，居民消費貸款較為容易，一般無(wú)需第三方作為擔保。
中國五大商業(yè)模式
借鑒海外經(jīng)驗和模式創(chuàng )新，起于“青蘋(píng)之末”的中國戶(hù)用光伏發(fā)展有設備租賃、屋頂租賃、電商、分銷(xiāo)和直銷(xiāo)五種模式。
第一種，給用戶(hù)加金融杠桿的模式，實(shí)際上也屬于設備租賃模式。其中，比較典型的例子有中民新光，其利用中民投的信用做融資購買(mǎi)設備租給用戶(hù)，租金付清之后，所有權歸用戶(hù)，這類(lèi)也屬于類(lèi)賣(mài)方信貸，相當于中民投替代了金融機構的角色。當然還有從銀行貸款的模式，屬于類(lèi)買(mǎi)方信貸，由于國內金融機構不單純認可光伏項目本身的現金流和個(gè)人信用，一般來(lái)說(shuō)都需要有第三方作為背書(shū)。
第二種，投資方去租屋頂來(lái)投資，再做后端的資產(chǎn)證券化，收益權打包賣(mài)給金融機構。其中，正泰安能是一個(gè)比較典型的例子，租用戶(hù)屋頂，以發(fā)電量來(lái)支付用戶(hù)租金，物權屬于投資方。
第三種，電商模式，以網(wǎng)上銷(xiāo)售設備或者成套設備為主，如：國網(wǎng)電商、光伏家、金屋頂等，預計其未來(lái)將會(huì )打造成為專(zhuān)業(yè)的光伏產(chǎn)品銷(xiāo)售平臺。
第四種，以組件廠(chǎng)商分銷(xiāo)，代理商加盟的形式為主，像尚德益家、漢能等組件廠(chǎng)家推出原裝子品牌，招募區域代理，或是區域代理商組裝品牌，這都屬于傳統的分銷(xiāo)模式。
第五種模式是直銷(xiāo)，參考保險的銷(xiāo)售模式去拓展客戶(hù)，在細分領(lǐng)域，每家每戶(hù)去做推廣，代表公司有晴天科技，由于目前戶(hù)用光伏屬于行銷(xiāo)類(lèi)產(chǎn)品，此類(lèi)模式已經(jīng)得到市場(chǎng)認可，晴天模式也成為浙江戶(hù)用光伏市場(chǎng)的一張名片。
該資深人士歸納說(shuō)，總體而言，在分銷(xiāo)的基礎上，從所有權歸屬層面上又可衍生出其他商業(yè)模式，無(wú)外乎圍繞所有權歸用戶(hù)或歸投資方這兩大主線(xiàn)，以及是否涉及到一次性買(mǎi)斷或加金融杠桿等方式。
未來(lái)屬于戶(hù)用光伏分布式
中國光伏的“體制性”問(wèn)題和商業(yè)模式創(chuàng )新層出不窮，為戶(hù)用光伏迎頭趕上打下了鋪墊。
該資深人士分析推論，中國戶(hù)用市場(chǎng)尚處于起步階段，誰(shuí)也不敢斷言，戶(hù)用市場(chǎng)將來(lái)規模一定就會(huì )達到萬(wàn)億，可一旦爆發(fā)起來(lái)，這個(gè)市場(chǎng)發(fā)展潛力可能會(huì )非常大。
地面電站發(fā)展受限，優(yōu)質(zhì)的工商業(yè)屋頂標的有限，戶(hù)用光伏市場(chǎng)有六大桎梏，這一現實(shí)令成為重中之重的戶(hù)用市場(chǎng)還有充分的空間可挖。
1、地面電站發(fā)展受限
首先，就大型地面電站而言，限電、補貼拖欠和隱形成本過(guò)高，包括不可預測的風(fēng)險已對其發(fā)展構成制約。第一個(gè)隱形成本是土地，而從事光伏項目開(kāi)發(fā)和投資的公司，對土地政策的系統性研究比較困難，市面上受到處罰和拆遷的項目也不在少數;第二個(gè)隱形成本是指標，尤其是先建先得政策的影響，有些地區過(guò)分擴張而所分配的指標有限;第三個(gè)隱形成本是外線(xiàn)接入。
2、優(yōu)質(zhì)工商業(yè)標的有限
其次，就分布式而言，優(yōu)質(zhì)的工商業(yè)屋頂資源其實(shí)也比較有限。放眼國內市場(chǎng)，有效的、市場(chǎng)化、片區化的，且質(zhì)量比較牢固的大型工商業(yè)屋頂資源本身并不多。資源相對稀缺不說(shuō)，大型工商業(yè)屋頂的投資也存在眾多問(wèn)題。
大型工商業(yè)屋頂并網(wǎng)模式分兩種，一是自發(fā)自用，余電上網(wǎng)模式，二是全額上網(wǎng)模式。光伏電站屬于高金融杠桿的資產(chǎn)，全額上網(wǎng)同樣面臨補貼不到位的問(wèn)題，產(chǎn)生的現金流壓力不容忽視。自發(fā)自用不僅需要考慮屋頂條件、更需要考察企業(yè)信用和運營(yíng)情況，要信用好、經(jīng)營(yíng)穩定、用電負荷波動(dòng)不大或呈增長(cháng)的趨勢、交納電費及時(shí)、續存時(shí)間長(cháng)等，能滿(mǎn)足上述條件的標的其實(shí)非常少。
一定程度上講，預計大型工商業(yè)屋頂再開(kāi)發(fā)2-3年，市場(chǎng)就已開(kāi)發(fā)、利用殆盡。
戶(hù)用光伏七短板
種種數據表明，戶(hù)用光伏正成為中國光伏新增長(cháng)極。不過(guò)，市場(chǎng)本身存在的幾大短板抑制了其爆發(fā)。
第一，第三方投資，物權和資產(chǎn)所有權不對稱(chēng)。屋頂所有權和電站資產(chǎn)所有權分離，第三方投資方來(lái)投資屋頂，面臨資產(chǎn)安全性、收益分配、管理等問(wèn)題。舉例來(lái)說(shuō)，你去投資一個(gè)居民屋頂，這個(gè)屋頂不是你家的，那么它的安全性、收益分配、管理和運維都存在不確定性。
第二，自投模式，銀行信貸門(mén)檻高。投光伏是一項穩定的長(cháng)收益資產(chǎn)，類(lèi)金融產(chǎn)品，沒(méi)有多大的使用價(jià)值，更多的是投資價(jià)值，若能借助金融杠桿其投資收益更可觀(guān)，但是現在金融機構不單純看光伏項目本身的現金流，哪怕是個(gè)人貸款持有項目大多也需要有第三方的擔保。
第三，電網(wǎng)的分散性、并網(wǎng)的繁鎖性和標準缺失，也會(huì )對市場(chǎng)的發(fā)展形成掣肘，尤其是并網(wǎng)手續、速度、并網(wǎng)的接入要求每個(gè)地方也不盡相同。
第四，自發(fā)自用的測量和結算難。采用自發(fā)自用模式，由于大多電表通訊對外是不開(kāi)放的，且每家每戶(hù)的結算對于非電網(wǎng)主體代價(jià)是比較高的，這樣對于投資主體參與自發(fā)自用模式下的項目，就很難管理運營(yíng)好這類(lèi)資產(chǎn)。
第五，目前終端用戶(hù)認識度并不高。當前，用戶(hù)全款支付且主動(dòng)安裝電站的接受度還不高，畢竟用戶(hù)對補貼、收益的計算還比較陌生。
第六，行業(yè)缺乏統一的標準，各路人馬扎堆涌入，企業(yè)信用資質(zhì)、產(chǎn)品品質(zhì)、售后服務(wù)等方面參差不齊。無(wú)論是金融機構，還是用戶(hù)，都很難找到可以信賴(lài)的標準。
第七，宣傳不統一，口徑不一致的影響。如果沒(méi)有非常專(zhuān)業(yè)的團隊根據當地的標準化光照、使用環(huán)境、補貼發(fā)放情況等進(jìn)行精準的現金流測算(項目建設質(zhì)量有保障的前提下)，或商家沒(méi)有根據該測算進(jìn)行市場(chǎng)的宣傳，往往會(huì )導致收益和還本付息的結果和用戶(hù)的期望出入較大。
1、看好戶(hù)用不動(dòng)搖
“地面電站干完以后，這一波下來(lái)肯定屬于分布式。”盡管市場(chǎng)上仍存在諸多問(wèn)題，該資深人士經(jīng)過(guò)深度市場(chǎng)調研后，早在2014年時(shí)候就曾預言，中國光伏的未來(lái)屬于分布式，中國的分布式光伏市場(chǎng)將趨向戶(hù)用光伏。
事實(shí)上，關(guān)于中國光伏未來(lái)發(fā)展問(wèn)題，國家能源局《能源發(fā)展“十三五”規劃》、《太陽(yáng)能發(fā)展“十三五”規劃》等行動(dòng)綱領(lǐng)中均有規劃和指導。更有中國光伏行業(yè)協(xié)會(huì )秘書(shū)長(cháng)王勃華、國家發(fā)改委國際合作中心國際能源所所長(cháng)王進(jìn)、國家發(fā)改委能源研究所原研究員王斯成等諸多業(yè)內大咖亦予以頻頻解讀、佐證。
2、方向在哪兒?
中國的戶(hù)用、分布式光伏到底如何發(fā)展?
市場(chǎng)上現有短板該如何補齊?
他山之石可以攻玉的理論，孫子兵法中集中優(yōu)勢兵力，各個(gè)擊敗的戰略思想不失為破解之道。
該資深人士指出，結合海外市場(chǎng)的商業(yè)模式和切身的實(shí)踐體驗，中國戶(hù)用市場(chǎng)要火起來(lái)，各方必需聯(lián)合起來(lái)，著(zhù)力于市場(chǎng)的體系性建設和商業(yè)模式創(chuàng )新。
三大破解之道
中國與海外市場(chǎng)相比有一個(gè)差別在于，中國的資產(chǎn)證券化難度更大，因為中國信用體系不如歐美日等發(fā)達國家健全。因此，打破業(yè)主和光伏資產(chǎn)分離的癥結，打通光伏重資產(chǎn)與用戶(hù)之間的壁壘，提升用戶(hù)的認知度、接受度必需做好三方面文章。
發(fā)起成立中國戶(hù)用光伏標準化聯(lián)盟，在聯(lián)盟旗下推動(dòng)注冊成立中國戶(hù)外光伏標準化專(zhuān)委會(huì )，開(kāi)展中國戶(hù)用光伏系統及設備規范的梳理、標準的制定、體系的建立，為中國戶(hù)外光伏行業(yè)健康有序的發(fā)展夯實(shí)基礎。
強化誠信體系和信用融資渠道建設，搭建金融對接光伏資產(chǎn)的中間橋梁。針對用戶(hù)遇到融資難問(wèn)題，依托光伏的專(zhuān)業(yè)性和技術(shù)性，跨界創(chuàng )新，結合金融產(chǎn)品去做征信。
因地制宜，各揚所長(cháng)。中國幅員遼闊，各地發(fā)展情況不盡相同。有的地方適合光伏扶貧，有的地方適宜光伏養老，有的地方適做光伏觀(guān)光旅游。這需要整個(gè)行業(yè)各有側重，齊心協(xié)力，砥礪前行。
問(wèn)渠哪得清如許，為有源頭活水來(lái)。登上十九大紀念郵票封面，成為中國“走出去”一大名片，建立標準化聯(lián)盟，對接金融“活水”的中國光伏將如何井噴?未來(lái)中國光伏又有哪些商業(yè)模式橫空出世?
片片光伏板，悠悠綠色情。鏗鏘光伏人，裊裊安家夢(mèng)!
