1月10日舉行的第二十二屆瑞銀大中華研討會(huì )期間，瑞銀證券光伏及可再生能源分析師嚴亦舒對記者表示，雙碳目標宣布后，行業(yè)外的一些玩家對光伏產(chǎn)業(yè)的長(cháng)期發(fā)展更為樂(lè )觀(guān)，導致新進(jìn)入者加速擴張產(chǎn)能，而已有的玩家為了維持住自己的市占率，新增產(chǎn)能也較大。“總體來(lái)看，2022年硅片板塊可能會(huì )出現一定程度的產(chǎn)能過(guò)剩。”
外來(lái)者之所以對硅片環(huán)節興致尤高，是由于單晶硅片加速完成對多晶硅片的替代后，硅片的毛利率居產(chǎn)業(yè)鏈之首。2021年上半年開(kāi)始，新老廠(chǎng)商產(chǎn)能快速擴張。硅片新貴的介入，讓近五年來(lái)長(cháng)期穩定的隆基、中環(huán)的雙寡頭格局面臨挑戰。據行業(yè)媒體不完全統計，截至2022年底，硅片產(chǎn)能或將達500GW以上。
市場(chǎng)激烈競逐中，誰(shuí)將出局？嚴亦舒對記者分析稱(chēng)，對于目前的頭部硅片廠(chǎng)商來(lái)說(shuō)，風(fēng)險相對較小。“頭部廠(chǎng)商的新產(chǎn)能比較多，并且在技術(shù)、成本上更有優(yōu)勢。他們可以利用自己在成本和效率上的優(yōu)勢將老產(chǎn)能趕出行業(yè)，并且能夠享受非常穩定的市占率。但對于行業(yè)尾部、二三線(xiàn)廠(chǎng)商的一些老舊產(chǎn)能，相對來(lái)說(shuō)就會(huì )面臨較大壓力。這部分產(chǎn)能相比于新產(chǎn)能沒(méi)有技術(shù)和成本優(yōu)勢，因此當行業(yè)出現供需過(guò)剩時(shí)，面臨被加速淘汰出局的可能性。”
嚴亦舒認為，光伏硅片大尺寸趨勢也將鞏固頭部廠(chǎng)商的競爭優(yōu)勢。“182毫米、210毫米的大尺寸硅片，不是行業(yè)內所有的玩家都可以做到。頭部廠(chǎng)商在做大尺寸硅片的良率、效率上較二三線(xiàn)廠(chǎng)商都有明顯的優(yōu)勢。我們認為頭部廠(chǎng)商今年即便是在行業(yè)供需過(guò)剩的情況下，還是會(huì )受益于技術(shù)上的優(yōu)勢。”
對此，業(yè)內也有不同觀(guān)點(diǎn)認為，競爭格局加劇將導致頭部硅片企業(yè)的市占率下降。集邦咨詢(xún)綠能產(chǎn)業(yè)分析師鄒炎慧近日在行業(yè)論壇上表示，2021-2022年硅片企業(yè)進(jìn)入新一輪擴產(chǎn)周期，硅片市場(chǎng)三類(lèi)企業(yè)產(chǎn)能同步放量，二三線(xiàn)、新進(jìn)企業(yè)加速投產(chǎn)，龍頭企業(yè)產(chǎn)能集中度持續下滑，加上大尺寸硅片驅使老舊硅片設備逐步升級，部分產(chǎn)能生產(chǎn)維護成本較高，產(chǎn)線(xiàn)逐漸關(guān)?；蛱蕴?，新進(jìn)企業(yè)的強勢崛起加劇市場(chǎng)競爭，硅片市場(chǎng)或將開(kāi)啟價(jià)格戰。
綜合多位業(yè)內觀(guān)察人士此前對記者的分析，在硅片環(huán)節的競爭上，新進(jìn)企業(yè)的優(yōu)勢在于拿料靈活、沒(méi)有高價(jià)料包袱、生產(chǎn)設備先進(jìn)、投資強度高。但在拉晶技術(shù)、生產(chǎn)穩定性、良率、管理等方面，老廠(chǎng)家顯然優(yōu)勢更大，硅片新勢力們要想從隆基、中環(huán)手中搶奪更多的市場(chǎng)份額并不容易。“就看各家企業(yè)各自的血量了。”
